深秋的蘭州，最高溫度5℃，最低溫度1℃，寒意甚濃，2014年10月29、30日中國(guó)資本策劃研究院（CCP）院長(zhǎng)朱耿洲博士來(lái)到甘肅蘭州，給蘭州大學(xué)金融投資與資本運(yùn)營(yíng)博士研修班的甘肅企業(yè)家們授課，主講內(nèi)容是《融資策劃36計(jì)（方法與渠道）》課程，課程講解的精彩紛呈，使甘肅的企業(yè)家們倍感暖意連綿。

（圖為朱耿洲博士與學(xué)員的合影）

     在學(xué)習(xí)中，學(xué)員們熱議10月29日山東的區(qū)域性股權(quán)交易市場(chǎng)（四板）8家掛牌企業(yè)轉(zhuǎn)至新三板掛牌新聞，齊魯股權(quán)交易中心掛牌企業(yè)首批集中轉(zhuǎn)移對(duì)接全國(guó)股轉(zhuǎn)系統(tǒng)（下稱(chēng)“新三板”）掛牌儀式在北京舉行，山東省8家掛牌企業(yè)成功批量轉(zhuǎn)移至新三板掛牌，這開(kāi)創(chuàng)了區(qū)域性股權(quán)交易市場(chǎng)（即“四板”）與全國(guó)性證券交易市場(chǎng)掛牌企業(yè)批量轉(zhuǎn)移的先河。

    這段新聞使甘肅的企業(yè)家都倍感鼓舞，當(dāng)朱博士把《融資策劃36計(jì)（方法與渠道）》課程講到第三十一種渠道，“國(guó)內(nèi)股票市場(chǎng)”，第T201種融資方法“國(guó)內(nèi)三版市場(chǎng)”時(shí)，學(xué)員們紛紛咨詢(xún)相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)、手續(xù)、流程和費(fèi)用…等，原則上這些問(wèn)題朱博士一般在咨詢(xún)顧問(wèn)項(xiàng)目中才會(huì)解答，但看到學(xué)員們的熱情高漲與求知若渴，朱博士破例進(jìn)行了解答和分析，連下課時(shí)間也占用了。

    1、新三板上市的條件：
       第一、依法設(shè)立且存續(xù)滿(mǎn)兩年。有限責(zé)任公司按原賬面凈資產(chǎn)值折股整體變更為股份有限公司的，存續(xù)時(shí)間可以從有限責(zé)任公司成立之日起計(jì)算；
       第二、業(yè)務(wù)明確，具有持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力；
       第三、公司治理機(jī)制健全，合法規(guī)范經(jīng)營(yíng)；
       第四、股權(quán)明晰，股票發(fā)行和轉(zhuǎn)讓行為合法合規(guī)；
       第五、主辦券商推薦并持續(xù)督導(dǎo)；
       第六、股票發(fā)行和轉(zhuǎn)讓行為合法合規(guī)。

    2、新三板上市成本：
      （1）前期成本支出：
       券商費(fèi)用：80-100萬(wàn)元，會(huì)計(jì)師、律師事務(wù)所費(fèi)用：10-20萬(wàn)元，其它費(fèi)用：包括內(nèi)部整治與規(guī)范的費(fèi)用約100萬(wàn)元。
      （2）前期地方政府補(bǔ)貼：目前地方政府補(bǔ)貼：60-80萬(wàn)元。
      （3）前期掛牌成本估算：約100萬(wàn)元。
      （4）每年掛牌費(fèi)用：第一年：3萬(wàn)元，以后年度：1萬(wàn)元/年。
 
    3、《國(guó)務(wù)院關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問(wèn)題的決定》核心條款列舉與解析：

　　簡(jiǎn)化行政許可程序。

　　掛牌公司依法納入非上市公眾公司監(jiān)管，股東人數(shù)可以超過(guò)200人。股東人數(shù)未超過(guò)200人的股份公司申請(qǐng)?jiān)谌珖?guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌，證監(jiān)會(huì)豁免核準(zhǔn)。掛牌公司向特定對(duì)象發(fā)行證券，且發(fā)行后證券持有人累計(jì)不超過(guò)200人的，證監(jiān)會(huì)豁免核準(zhǔn)。依法需要核準(zhǔn)的行政許可事項(xiàng)，證監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)建立簡(jiǎn)便、快捷、高效的行政許可方式，簡(jiǎn)化審核流程，提高審核效率，無(wú)需再提交證監(jiān)會(huì)發(fā)行審核委員會(huì)審核。

    《國(guó)務(wù)院關(guān)于全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)有關(guān)問(wèn)題的決定》明確提出，“建立不同層次市場(chǎng)間的有機(jī)聯(lián)系”，區(qū)域性股權(quán)轉(zhuǎn)讓市場(chǎng)進(jìn)行股權(quán)非公開(kāi)轉(zhuǎn)讓的公司，符合掛牌條件的，可以申請(qǐng)?jiān)谌珖?guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公開(kāi)轉(zhuǎn)讓股份。

    朱博士最后總結(jié)道：“上市就是找個(gè)市場(chǎng)買(mǎi)賣(mài)企業(yè)和融資。未來(lái)上市從核準(zhǔn)制過(guò)渡到注冊(cè)制，多層次資本市場(chǎng)完善后，中小企業(yè)掛牌上市也不再難也”。

    朱博士舉重若輕的解析使甘肅的企業(yè)家們迅速理清了四板可以轉(zhuǎn)三板的思路，對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)融資信心倍增，學(xué)員們感慨道：“朱老師的課程精彩實(shí)用早有所聞，沒(méi)想到朱老師的答疑功底如此深厚！他們引用朱老師的名言說(shuō)到：真是資本、智本、天下本！現(xiàn)在四板也可轉(zhuǎn)三板，又拜聽(tīng)了朱博士的專(zhuān)業(yè)系統(tǒng)的融資課程和解析，真的可以融資、融智、融天下了！